Ральф Винс и его книги — Математика управления капиталом и Новый подход к управлению капиталом

Привет! В данной статье блога WebMasterMaksim.ru, вы познакомитесь с книгами  Ральфа Винса — «Новый подход к управлению капиталом» и «Математика управления капиталом» и с этой страницы вы сможете скачать их, так же скачать книги форекс, вы сможете перейдя по этой ссылке, там вы найдете самую лучшею бесплатную литературу в  ПДФ формате!

Ранее построение инвестиционного портфеля изображалось на двумерной плоскости, это продолжалось в течение почти 40 лет. Доход здесь измерялся по вертикальной оси, риск — по оси горизонтальной. Основная идея заключалась в достижении как можно большего дохода при данном уровне риска или риска при заданном уровне дохода, который будет наименьшим из возможных. Это должно было укладываться в возможности такого двумерного представления. Подобный подход к управлению капиталом на протяжении долгого времени считался безупречным.

Новая методология, рассматриваемая в книге Ральфа Винса «Новый подход к управлению капиталом», явилась абсолютно свежим взглядом на построение портфеля, который имеет отличия от двумерного представления в противоборстве дохода и риска. Существуют определенные причины, по которым новый подход лучше старого.

ральф винс — математика управления капиталом

Новый подход к управлению капиталом предпочтительнее выбирать из-за того, что теперь исходные данные не располагаются вдоль линий ожидаемых доходов и довольно расплывчатой дисперсии ожидаемых доходов или какой-либо иной эрзац-меры риска.

Аргументы новой модели — разные сценарии возможных исходов инвестирования. Согласно новой интерпретации, в отличие от ожидаемых доходов и их дисперсий, исходная информация намного ближе к тому, чем имеет возможность мысленно оперировать менеджер по инвестициям (к примеру, вероятность выигрыша или потери, равная 5%, и др.). Теперь за новую модель управления капиталом менеджер по инвестициям может принимать даже маловероятные сценарии.

То, что используется менеджером по инвестициям в качестве аргументов новой модели — спектры сценариев для каждого рынка или рыночной системы, являясь заданным методом торговли на данном рынке.

Новая модель, которая рассматривается Ральфом Винсом в «Новом подходе к управлению капиталом», определяет оптимальный вариант инвестирования для каждого сценарного спектра при одновременной торговле по многим сценарным спектрам.

Возможно, намного важнее то, что новую модель можно использовать для любого распределения дохода. Ранние модели портфелей в основном предполагали нормальное распределение при оценке различных исходов, к которым в конечном итоге могут привести инвестиции.

Хвосты распределения — самые благоприятные и неблагоприятные исходы — при этом оказывались много тоньше, чем они должны были быть в случае реального распределения, которое имеет отличия от нормального.

Таким образом, возможные самые хорошие и самые плохие исходы инвестиций таковыми ранними моделями обычно не были учтены до конца. Разные сценарии в новой модели входят в хвосты распределения исходов, им возможно назначить любые вероятности по собственному усмотрению. Даже непостижимо устойчивое распределение доходов Парето возможно описать при помощи различных сценариев, а затем на основании полученного построить оптимальный портфель.

Благодаря гибкости разработанной системы ее использование может дать намного большие результаты, чем при использовании традиционных методов управления капиталом при других равных условиях.

Книга может стать отличным помощником специалистам по инвестированию, сотрудникам банковских структур, риск-менеджерам. Наибольшее влияние идеи Ральфа Винса, представленные им в книге «Новый подход к управлению капиталом», могут оказать на результаты деятельности частных инвесторов, которые способны выбирать меру риска и прибыли по своему собственному усмотрению.


Чтобы скачать эти две книги, заполните форму подписки на рассылку и ссылка придет к вам на почту.
Либо воспользуйтесь социальными кнопками

«Математика управления капиталом» — Ральф Винс

Для начала рекомендую ознакомится с моими обзорами литературных изданий великих трейдеров:

Математика управления капиталом — Ральф Винс

Провожу бесплатное обучение на Форекс
Я ВебМастерМаксим провожу консультирование по заработку на Форекс! Вы с легкостью повторите мой путь! Интересует?
Форекс обучение

Вот, в дополнение к этой статье смотрите видео про управление капиталом:

В книге Ральфа Винса «Математика управления капиталом» рассказывается о математических инструментах, при помощи которых почти у любого участника финансового рынка возникает возможность управлять собственным портфелем инвестиций на довольно высоком профессиональном уровне.

Описывая материал, который представлен в данном издании, Ральф Винс весьма часто использует разные статистические и математические вычислительные методики.

Однако говорить о том, что книга перегружена формулами, нельзя. Автор постарался представить информацию в своей книге таким образом, чтобы она была доступной для понимания обычному читателю, не особо осведомленному в вышеуказанных дисциплинах.

В то же время автор считает, что для достижения высокого профессионализма трейдеру не обязательно обладать особо сильными познаниями в математике. При работе вполне достаточно быть дисциплинированным и психологически устойчивым.

Как считает Ральф Винс, на финансовом рынке не существует такого трейдера, который хотя бы раз не потерпел огромного убытка. Однако той чертой, которая разделяет хорошего трейдера от остальных, является его способность несмотря ни на что продолжать работать в наиболее сложных эмоциональных ситуациях. Это на практике оказывается гораздо ценнее знаний математических или статистических методов.

Поэтому Ральф Винс в книге «Математика управления капиталом» старается всячески научить читателя как математическим методикам управления капиталом, так и основам психологии торгов. Это пригодится трейдеру для достижения наилучшего результата в процессе осуществления своей профессиональной деятельности.

Автор книги уделяет большое внимание рассмотрению так называемой концепции «оптимального f». Акцент на подобный момент ставится не зря: у инвестора при сочетании данной концепции с современными теориями управления капиталом появляется преимущество в работе перед коллегами.

Благодаря рассмотренным в данной книге стратегиям, читатель имеет возможность определить наиболее оптимальное количество контрактов для торговли, увеличить показатель прибыли при торговле с реинвестированием, довольно точно определить веса финансовых инструментов, которые входят в инвестиционный портфель. Причем делать это можно на любом сегменте финансового рынка и успешно зарабатывать на форекс.

Главный плюс этой книги — то, что многие методики управления капиталом, которые в ней описаны, уже не один год с успехом применяются на практике профессиональными инвесторами, однако они были практически недоступны частным инвесторам.

Ральф Винс затратил довольно много времени, чтобы собрать такую информацию, делал он это буквально по крупицам, однако затраченные труды действительно того стоили. Но в тоже время не стоит надеяться на чудо: благодаря использованию данных методик инвесторы могут многое почерпнуть, но это не будет гарантией того, что убытки в один момент превратятся в прибыль.

К слову сказать, большинство методов, которые описаны в книге, наиболее эффективны при долгосрочной торговле на форекс.

Данная книга, которая основана на математике, теории вероятности, современных методиках портфельных инвестиций и статистике, расскажет читателю о правильном использовании разнообразных методов управления капиталом на любом существующем сегменте финансового рынка.

Все методики довольно просты для понимания, этому в большой степени способствует наличие практических примеров и графических иллюстраций. В основном это книга рассчитана на профессиональных участников финансового рынка, а именно на трейдеров, аналитиков и т.д.

Понравилась статья?! Жми на кнопку!
  1. 5
  2. 4
  3. 3
  4. 2
  5. 1
(2 голоса, в среднем: 5 из 5)
загрузка...
  • Alim

    МАксим скажите я хотел отправить сообщение экспертам в почте google
    там требуется добавить ярлык как это сделать

  • admin

    Alim, не понял! какое сообщение и каким экспертам?

↑ Получай комментарии на E-MAIL