Деривативы на рынке. Как разбогатеть быстро?

Приветствую тебя, мой дорогой читатель! В этой статье хотел бы рассмотреть очень интересную тему – это так называемые деривативы, являющиеся производными финансовыми инструментами. Возможно, многие из вас  слышали о существовании данного термина, тем не менее, не все знают, что он обозначает.

Секретное ФОРЕКС собщество
Я скупаю форекс советники и все что связано с биржами и даю ВАМ БЕСПЛАТНО. И мы толпой отбираем лучшее! Присееденяйся не стесняйся! Бесплатно и без рег у БРОКЕРОВ
Секретный Форум Пример заработка

Сегодня же я хочу вам детально рассказать про эту тему, и объяснить вам сложные вещи простым языкам. Скажем так, данный материал несёт ценность только для более опытных трейдеров, которые хотят более углублённым образом изучать основы торговли на фондовом рынке.

Многие считают, что торговля деривативами является чем-то очень сложным, но я же попытаюсь тебе доказать, что это достаточно простой в обращении инструмент, который, кроме того, может быть ещё и очень выгодным. Мы с тобой поговорим о том, что такое финансовые деривативы, как их использовать и какие их виды существуют.

Что это такое?

Говоря простым языком, деривативы олицетворяют собой некие контракты или соглашения, в основе которых содержится определённый базовый актив. Такого рода соглашения устанавливают права и обязанности на совершение определённых торговых действий в будущем, устанавливаются сроки, цены, возможные риски и иные характеристики.

Понимаю, звучит это очень сложно, но для большего понимания, давай рассмотрим простой житейский пример. Допустим, ты накопил определённую сумму денег, и хочешь купить себе автомобиль. Ты приходишь в салон, но, увы, нет той комплектации, которую ты присмотрел. Но это не проблема, ведь можно сделать определённый взнос и заказать доставку необходимого авто.

деривативы

Допустим, машину привезут через 2 месяца, а за это время её стоимость может поменяться. Но тебе это уже не интересно, ведь условия потенциальной сделки были зафиксированы изначально. По сути дела, это принцип, по которому работает тот же фьючерсный контракт.

Итак, деривативы – это финансовый контракт между сторонами, основывающийся на будущей стоимости актив. Эти контракты используются для снижения рисков, и при этом используются большим количеством участников рынка. Но вернёмся к нашему примеру…

Вот, ты купил авто и тебе предложили оформить страховку на него. Консолидировано с условиями страховки, у вас есть возможность получить средства в случае наступления аварийной ситуации, и по своей сути это похоже на покупку опционов. Видишь, не всё так сложно, как может показаться на первый взгляд. Но теперь давай поговорим о реальном применении данных активов на практике.

Видео



Допустим, некий фермер посадил пшеницу и он считает, что у него вырастет 100 тонн чистой продукции.  В момент посева стоимость за тонну составляла 500 долларов. Фермер опасается, что когда придёт время собирать посевы, то аналогичного товара на рынке будет много, соответственно, цена упадёт.

Поэтому он прикидывает, что исходя из текущих условий, его выручка может составить порядка 50 000 долларов (100*500). Чтобы зафиксировать свои риски, он на бирже открывает короткую позицию фьючерса по пшенице. И для открытия сделки ему вовсе необязательно иметь 50 000 долларов, потому как торговля деривативами может происходить пре использовании кредитного плеча.

деривативы слова

С течением времени может произойти несколько ситуаций. Цена на пшеницу действительно упадёт, и фермер получит меньше выручки, но нивелирует это профитом за счет шорта по фьючерсу. Если же цена вырастете, то по фьючерсу будет получен убыток, но при этом он нивелируется за счёт прироста выручки. По сути дела, своими действиями фермер захеджировал себя от непредвиденных колебаний рынка.

Теперь о том, как это можно трактовать в финансовом аспекте… К примеру, ты провёл комплексный анализ и решил, что на рынке пшеницы есть явный дефицит и скоро цены могут вырасти. Чтобы заработать на этом, тебе вовсе не нужно нести домой баулы с пшеницей, а потом самому сидеть и продавать их. Ты можешь просто приобрести финансовые деривативы (опцион или фьючерс) на этот вид товара и ожидать, что будет дальше.

Разновидности дериватив

Деривативы можно условно разделить на три группы: фьючерсы, опционы и свопы. Кроме того, производные инструменты отличаются по типу базовых активов и бывают:

  • Валютные
  • Кредитные
  • Процентные
  • Товарные

Фьючерсы. Являются чётким регламентированным соглашение покупателя и продавца на установленную дату сделки в будущем. Стоимость самого контракта, которая может изменяться в рамках условий рынка, и фиксируется эта цена именно в момент заключения сделки.

Опционы. Эти инструменты дают право, но не обязывают покупать или продавать базовый актив по конкретной цене в будущем времени. За наличие данного права, покупатель опциона должен заплатить премию. Этот тип финансового производного по своей сути очень поход на страхование.

финансовые деривативы

Свопы. Это одновременна короткая и длинная позиция некого актива на сумму, позволяющую во время обмена получить профит обеим сторонам сделки. К примеру, посредством процентного свопа можно обменивать обязательства с фиксированной ставкой на долг с плавающими начислениями.

Конечно, есть и другие разновидности производных инструментов, например, есть свопционы или опционы на фьючерсы. Это всё может показаться очень сложным, но если чётко понимать специфику данных инструментов, то сложностей не будет.

Особенности инструментов и их функции

Финансовые деривативы формируют некий фиктивный капитал. Он не принимает участия в производственном процессе, а также не может считать кредитным средством. Но при этом имеется привязка к базовому активу, например, ценным бумагам, валютам, товарам и прочее.

Разные финансовые инструменты могут использовать для различных целей, но основная функция – это хеджирование и спекулятивная действия. В рамках хеджирования я бы выделил следующие операции:

  • Страховка своего портфеля инвестиций
  • Защита от роста по ипотечным ставкам
  • Финансовый менеджмент

Спекулятивная торговля деривативами предполагает:

  • Активную работу с волатильностью
  • Технические анализ
  • Фундаментальный анализ
  • Анализ покупки и перепроданности

Есть определённые условия, в рамках которого может функционировать производный инструмент – это срочность и прямая связь с базовым активом.

Достоинства и недостатки

Пожалуй, к достоинствам я бы отнёс следующие особенности:

  • Возможность хеджирования рисков
  • Наличие кредитного плеча
  • Высокий уровень ликвидности

Недостаток, пожалуй, один – это высокие риски при спекулятивных операциях. То есть, как вы понимаете, финансовые деривативы позволяют вам грамотно фиксировать свои риски при тех или иных операциях. Эти активы называют производными, потому как они основываются на определённом активе.

кредитные деривативы

Например, фьючерс на индекс РТС, мы понимаем, что фьючерс, в данном случае, это дериватив, а индекс на РТС является базовым активом. Возможность использования кредитного плеча позволяет в значительной мере максимизировать прибыль, но, как я уже сказал вам, при активных спекулятивных сделках возрастает и вероятность серьёзных рисков.

Ещё разновидности дериватив

Пожалуй, я бы мог выделить ещё парочку производных инструментов: контракты на разницу (CFD) и Форвардные контракты. CFD являются очень популярными контрактами в сфере Форекс, и несут они в первую очередь спекулятивные цели. Данные контракты позволяют производить быстрые спекулятивные сделки, направленные на получение оперативной прибыли от изменения стоимости базового актива.

Контракты на разницу тоже связаны с неким базовым активом, например, акции, валюты, индексы, сырьевые товары и прочее. Стоимость контракта на разницу сопоставима с ценой базового актива, а результат конечной сделки будет зависеть непосредственно от того, как будет меняться цена базового актива.

биржевые деривативы

Форварды же олицетворяют собой менее официальные соглашения, чем те же фьючерсы. В основе форвардных контрактов тоже лежит некий базовый актив, а торговля ведётся через брокера. Цена по контракту тоже оговорена заранее, а плата совершается в будущем.

Стоит отметить, что с самого начала деривативы использовались для поддержания гармоничного баланса стоимости неких товаров и услуг на мировом рынке.

На сегодняшний день торговля деривативами используется в основном для спекуляции и для хеджирования собственных рисков. При спекулятивных сделках трейдер получает профит за счёт существенных изменений цены базового актива. Дополнительное использование плеча позволяет максимизировать профит, но и риски пропорционально растут.

Хеджирование – это защита от чрезмерных рисков по иным сделкам. Например, в случае продажи актива, трейдер может купить производный контракт от этого актива, тем самым он получает возможность сгладить убытки в том случае, если стоимость базового актива рванёт вверх.

виды деривативов

Кстати, такие действия активно практикуют маркетмейкеры. Как известно, ММ должен поддерживать ликвидность по тому или иному активу. Потому, временами он должен идти против рыночного движения, то есть, покупать, когда продают и продавать, когда все покупают. Чтобы обезопасить себя от чрезмерных рисков, ММ может войти в противоположную позицию на срочном рынке.

То есть, на спот рынке он занимает, например, длинную позицию, а на срочном рынке он занимает короткую позицию, тем  самым ему удаётся максимально нивелировать собственные риски.

Криптовалютные деривативы

Между прочим, торговля деривативами является очень популярным инструментом при работе с криптовалютами. Как известно, в случае данными контрактами, трейдеры зарабатывают на изменении цен базового актива. Учитывая тот факт, что рыночная цена базового актива может быть известна, каждый участник рынка берёт на себя риски при торговле.

дериватив инструмент

Если на момент исполнения соответствующего договора товар вдруг подешевел, то прибыль сможет получить продавец, а покупатель будет в минусе. Если же товар подорожал, то уже в выигрыше останется покупатель.

Чтобы максимизировать свой профит, многие участники рынка используют кредитное плечо. Благодаря этому трейдер может торговать куда большими объёмами, нежели позволяет его депозит.

биржи деривативов

Например, текущая цена Биткоина составляет 8 0000 долларов. Петя считает, что в скором цена на Биткоин начнёт падать. Он открывает счёт в размере 1BTC и берёт кредитное плечо 1 к 10. При этом он продаёт 80 000 контрактов по цене в 8 000 долларов за 1 BTC. В результате торгов стоимость Биткоина через 4 часа упала до 7 600 долларов. Тогда Петя берёт и покупает эти же контракты, получая чистую прибыль в размере 0,52 BTC.

1 Звезда ХЕРНЯ!2 Звезды ЧИТАЛ И СПАЛ3 Звезды НУ МОЖНО ПОЧИТАТЬ4 Звезды НРАВИТСЯ!5 Звезд КРУТО! (3 оценок, среднее: 5,00 из 5)
Загрузка...Предыдущая
Фондовый рынок РоссииОсновы фондового рынка. С чего начинается путь...
Следующая
Фондовый рынок РоссииГде лучше открыть ИИС?