Акции голубых фишек. Почему они стабильны?

Всем пламенный привет, дорогие читатели! Сегодня мы поговорим с вами про акции голубых фишек, и почему эти акции имеют действительно высокую инвестиционную привлекательность. Как известно, акции можно условно разделить на три глобальные группы: голубые фишки, акции второго и акции третьего эшелонов. И в рамках простых примеров вы поймёте, что такое голубые фишки, как они появляются и чем они во многом отличаются от других акций.

Секретное ФОРЕКС собщество
Я скупаю форекс советники и все что связано с биржами и даю ВАМ БЕСПЛАТНО. И мы толпой отбираем лучшее! Присееденяйся не стесняйся! Бесплатно и без рег у БРОКЕРОВ
Секретный Форум Пример заработка

Характеристики обращения акций

Вам стоит понимать, что количество сделок, заключаемых на рынке ежедневно, оно будет исчисляться тысячами, десятками и даже сотнями тысяч! Некоторые акции обладают очень высоким уровнем ликвидности, и их можно быстро купить или продать. В случае с другими акциями, приходится ожидать неделями, прежде чем получится их купить или продать. Но почему же так может происходить?

голубые фишки

Как я уже сказал, существуют три глобальные группы акций, и все они имеют следующие характеристики:

Ликвидность – есть способность акции конвертироваться в деньги без значительной потери собственной стоимости. Это один из важнейших и ключевых показателей, ибо он напрямую определит, насколько быстро сможет инвестор купить или реализовать акции по цене, максимально близкой к рыночной.

Ликвидность может иметь зависимость от двух основных факторов:

  • Общее количество акций в обращении, чем акций больше, тем и ликвидность пропорционально выше.
  • Инвестиционная привлекательность. На рынке должно быть достаточно много инвесторов, которые изъявляют желание покупать или продавать акции. Если желающих мало, то даже невзирая на большое количество акций в обращении, сделки не будут активными.

Спред – является разностью между ценой покупки и ценой продажи в момент времени. Этот показатель обладает прямой зависимостью от ликвидности. Чем более ликвидной является акция, тем меньший спред по ней наблюдается, и данный показатель очень важен, если вы совершаете быстрые скальперские сделки.

акции голубые фишки

К примеру, если вы купили акцию по 50 рублей, в том случае, если спред достаточно узкий, то практически сразу вы сможете продать её, скажем, по 50,25 рублей и толком не понесёте издержек. В случае с крупным спредом, вы понесёте крупные издержки и окажетесь в минусе на ровном месте.

Волатильность – является степенью изменчивости стоимости акции за единицу времени. К примеру, если внутри дня стоимость акции колеблется в районе 3%, то мы говорим о низкой волатильности, если же в районе 30%, то можно смело говорить о высокой волатильности.

С одной стороны, волатильность прямым образом оказывает влияние на потенциальную доходность. Чем более крупным является диапазон изменчивости цен, тем больше вы потенциально сможете заработать,  и в особенности данный фактор очень важен для спекулятивно настроенных участников рынка. Но с другой стороны, этот же фактор определяет степень риска. Например, если вы купили акции, и их стоимость начала резко снижаться, то при высокой волатильности вы за единицу времени понесёте более крупные потери, нежели при низком уровне волатильности.

голубые фишки 2019

Объём торговли это общее количество акций и их объём, совокупно купленный и проданный за некую единицу времени. Это показатель имеет тесную связь с ликвидностью, но не является прямым её аналогом. Даже у очень ликвидных акций существуют моменты, когда по ним наблюдается очень низкий объём сделок.

В зависимости от совокупности озвученных характеристик, можно выделить три условные группы акций:

  • Акции голубых фишек
  • Акции второго эшелона
  • Акции третьего эшелона

Давайте с вами уже более детально поговорим о каждой конкретной группе!

Акции голубых фишек. Что это?

российские голубые фишки

Голубые фишки – это наиболее привлекательные с инвестиционной точки зрения бумаги. Компании-эмитенты данных акций имеют наибольшую капитализацию, они очень популярны и долгое время демонстрируют очень стабильные показатели. Голубые фишки имеют следующие показатели:

  • Высокий уровень ликвидности
  • Низкий спред
  • Умеренная волатильность
  • Высокие объёмы торговли

Стоит понять, что в этом вопросе всё очень условно. Не существует явного устойчивого параметра, по которым можно отнести акцию в ту или иную группу. Если мы говорим про голубые фишки США, то здесь есть очень много ярких представителей, например: Apple, Coca-Cola, Microsoft, IBM, Google и много других. Например, тот же Dow Jones полностью состоит их акций, которые являются голубыми фишками США.

Голубые фишки Российского рынка тоже присутствуют, но в этом вопросе наш отечественный рынок отстаёт от европейского рынка и рынка США. Наш фондовый рынок принято относить к категории развивающихся, и список наиболее ликвидных акций здесь не настолько обширен, например:

Газпром, Сбербанк, Лукойл, Новатек, Сургутнефтегах, Роснефть, ВТБ, Северсталь, Магнит и Ростелеком. По сути дела, это все акции на нашем рынке, которые мы можем называть голубыми фишками Российского рынка.

На долю всех озвученных мною акций приходится свыше 80% всего объёма торговли на ММВБ.

список голубых фишек

Очень высокий уровень ликвидности голубых фишек можно объяснить достаточно большим количеством акций, находящихся на рынке, и при этом стоит брать в учёт высокую надёжность компании-эмитента. Всё это обуславливает достаточно высокий интерес к данным акциям со стороны потенциальных инвесторов.

Достаточно высокая активность торгов напрямую обуславливает вполне себе низкий уровень спреда. К примеру, разница между покупкой и продажей Газпрома составляет всего лишь 0,7%. Я думаю, вы поняли, что именно поэтому акции голубых фишек являются очень привлекательными для спекулянтов.

Видео



Большое количество сделок по данным акциям объясняет и их умеренную волатильность, а иногда, и очень низкую. Вряд ли по голубым фишкам вы увидите, что стоимость изменилась более, чем на 3-5%. Нет, конечно, бывают моменты, когда даже голубые фишки в рамках одного дня могут очень сильно меняться в стоимости. Свежи в памяти моменты кризисного 2008 года, когда даже самые ликвидные акции рушились, теряя в стоимости по 20% за день.

голубые фишки ммвб

Это в своё время стало причиной, когда неоднократно останавливались торги на бирже. Тем не менее, это нетипичное поведение голубых фишек, и подобное происходит достаточно редко. Изменение цены за один день по такого рода акциям редко превышает 5%.

Видите ли, такая невысокая волатильность часто не даёт спекулянтам зарабатывать много в сжатые сроки, но при этом и минимизируются потенциальные риски.

Акции голубых фишек, имея высокую ликвидности и узкий спред, позволяют достигать наиболее привлекательного соотношения прибыли к риску.

Акции второго эшелона

Акции данной группы в первую очередь представлены ценными бумагами не настолько известных компаний, соответственно, инвестиционная привлекательность данных акций не настолько высока. Такие акции имеют следующие характеристики:

  • Достаточно низкая ликвидность
  • Укрупнённый спред
  • Высокая волатильность
  • Средний объём торговли

Таких акций достаточно много, но многие инвесторы о них попросту не знают. Очевидно, что спрос на подобные акции значительно ниже, нежели имеют акции голубых фишек. В первую очередь это обусловлено наличием куда более крупного спреда, который может составить до 3% от стоимости акции.

рынок голубых фишек

Волатильность этих акций достаточно высока, и колебания в пределах 10% от стоимости за день  — это вполне себе нормальное явление. Это позволяет получить куда более высокую спекулятивную прибыль, но одновременно с этим и повышает риски. Объёмы торгов по акциям второго эшелона более низкие, но всё равно находятся на вменяемом уровне, чтобы инвестор могу купить или продать необходимое количество бумаг.

Акции третьего эшелона

Акции данной группы имеют следующие характеристики:

  • Крайне низкая ликвидность
  • Очень высокие спреды
  • Высокая волатильность
  • Низкие объёмы торгов

Для подобной группы акций вполне нормально, когда по акциям несколько дней вообще не заключается никаких сделок. Количество желающих совершить сделку с этой акцией настолько низкой, что спреды по этим акциям вполне могут доходить до 10% от стоимости акций.

Волатильность данных акций невероятно высока, и вполне может достигать 20-30% за сутки. Работа с этими акциями является невероятно рискованной, и стоит понимать, что вы делаете и как делаете.

голубые фишки российского фондового

Возникает рациональный вопрос: стоит ли вообще работать с акциями третьего эшелона? В целом, смысл в них есть, если они торгуются на рынке, значит, с ними кто-то совершает сделки.  Тем не менее, работа с данными акциями сопряжена с некоторыми рисками, потому вам нужно учитывать достаточно много факторов при работе с ними. Но не стоит забывать, что акции голубых фишек тоже были когда-то никогда и никому неизвестными.

По сути дела, акции третьего эшелона обладают наивысшим соотношением прибыли к риску. Они весьма рискованны,  но при этом имеют практически неограниченный потенциал к росту.

Формирование портфеля

Всех инвесторов, работающих с акциями, условно можно поделить на три группы:

  • Пассивные инвесторы
  • Активные инвесторы
  • Спекулянты

Пассивные инвесторы вкладывают на очень долгий срок, и все операции сводятся к нечастой корректировке своего портфеля. Главная потребность таких инвесторов – это стабильность и надежность в работе.

Эти инвесторы в своей работе чаще всего используют акции голубых фишек. Иногда в портфель включаются акции второго эшелона, но их доля в портфеле минимальна. Третий эшелон акций пассивные инвесторы вовсе не рассматривают.

Активные инвесторы чаще всего принимают решения, основываясь на фундаментальном анализе. Их основная задача – это получение максимальной прибыли при вменяемой степени риска. Эти инвесторы тоже активно работают с голубыми фишками, но при этом и весьма активно работают с акциями второго эшелона.

голубые фишки российского рынка

Основная задача спекулянта – это быстрая покупка и продажа акции даже при относительно небольшом доходе. Конечная прибыль будет складываться из общего профита по всем сделкам. Акции третьего эшелона для подобной работы совершенно непригодны, а вот голубые фишки и акции второго эшелона как раз подойдут.

Выводы

А сам по себе вывод прост: акции голубых фишек унифицированы и прекрасно подойдут любому инвестору, независимо от его стратегии. Работа же с акциями второго и тем более третьего эшелона требует навыков, и новичкам с ними работать категорически не рекомендуется.

1 Звезда ХЕРНЯ!2 Звезды ЧИТАЛ И СПАЛ3 Звезды НУ МОЖНО ПОЧИТАТЬ4 Звезды НРАВИТСЯ!5 Звезд КРУТО! (2 оценок, среднее: 2,00 из 5)
Загрузка...Предыдущая
Фондовый рынок РоссииИнвестиции в ПИФы. Не боись, это не так страшно:)
Следующая
Фондовый рынок РоссииКак можно продавать акции, чтобы получить дивиденды? Отвечаю!